ভারতের বিনামূল্যের ডিজিটাল অর্থপ্রদানের বিপ্লব বদলে দিয়েছে কীভাবে অর্থ চলে — কিন্তু ফিনটেকগুলি কীভাবে তা তৈরি করে তা নয়৷ এখন, Flipkart-এর ফিনটেক আর্ম Super.money, Kotak811-এর সাথে অংশীদারিত্ব করছে, ভারতের অন্যতম শীর্ষ বাণিজ্যিক ব্যাঙ্ক, Kotak Mahindra ব্যাঙ্কের ডিজিটাল অফার, এটি পরিবর্তন করতে, UPI পেমেন্ট, সঞ্চয় এবং সুরক্ষিত ক্রেডিটকে একটি একক অ্যাকাউন্টে বান্ডিল করে ব্যবহারকে লাভে পরিণত করার লক্ষ্যে।
অংশীদারিত্বের লক্ষ্য আগামী 12 মাসে প্রায় 2 মিলিয়ন সুরক্ষিত ক্রেডিট কার্ড ইস্যু করা – প্রায় 60 শতাংশ প্রথমবার ঋণগ্রহীতাদের – এবং 2 বছরের মধ্যে 5 মিলিয়ন। Super.money, যা ইতিমধ্যেই 10 মিলিয়ন সক্রিয় ব্যবহারকারীদের পরিষেবা প্রদান করে, আশা করছে কোটাক জোট আগামী বছর তার আয়ের প্রায় 10 শতাংশ অবদান রাখবে কারণ এটি 2026 সালের মধ্যে লাভের দিকে কাজ করে, প্রধান নির্বাহী প্রকাশ সিকারিয়া একটি সাক্ষাত্কারে বলেছেন।
ভারতের ইউনিফাইড পেমেন্ট ইন্টারফেস (UPI), ভারত সরকার দ্বারা সমর্থিত, তাৎক্ষণিক ব্যাঙ্ক স্থানান্তর বিনামূল্যে এবং সর্বব্যাপী, প্রক্রিয়াকরণ করেছে 19 বিলিয়নের বেশি লেনদেন একটি মাস যদিও সেই সাফল্য ফিনটেকের লাভের জন্য সামান্য জায়গা ছেড়ে দিয়েছে, যেহেতু ভারতীয় অর্থ মন্ত্রক সহ নিয়ন্ত্রকগণ, বণিক ফি অনুমতি দেবেন না যেটি সাধারণত পুরষ্কার এবং ক্রেডিট প্রোগ্রামে অর্থ প্রদান করে। Super.money-এর বাজি — প্রণোদনা পুনঃপ্রবর্তনের জন্য একটি সুরক্ষিত কার্ড এবং সঞ্চয় অ্যাকাউন্ট ব্যবহার করে — নো-ফী পেমেন্ট সিস্টেমের উপরে কার্যকর ব্যবসায়িক মডেল তৈরির জন্য একটি টেমপ্লেট অফার করে।
টেকক্রাঞ্চকে সিকারিয়া বলেন, “আমরা UPI করি বিশুদ্ধ পেমেন্ট ব্যবহারের ক্ষেত্রে সমাধান না করার জন্য। “আমরা UPI করি একটি আকর্ষণীয় ক্রস-ফাইনান্সিয়াল সার্ভিস প্লে তৈরি করার জন্য যেখানে আমরা UPI এর মাধ্যমে গ্রাহকদের অর্জন এবং ধরে রাখছি।”
জুন 2024 সালে চালু হয়েছে ওয়ালমার্ট-মালিকানাধীন ফ্লিপকার্টের সর্বশেষ ফিনটেক উদ্যোগ হিসেবে 2023 সালে PhonePe বন্ধ করার পরSuper.money ইতিমধ্যেই প্রায় $3 মিলিয়ন মাসিক আয় তৈরি করছে, যার বার্ষিক রান রেট মোটামুটি $36 মিলিয়ন, এক্সিকিউটিভ বলেছেন।
ফিনটেক অ্যাপ সাম্প্রতিক মাসগুলিতে ভারতের শীর্ষ পাঁচটি UPI প্ল্যাটফর্মের মধ্যে একটি হিসাবে আবির্ভূত হয়েছে, অগস্ট মাস থেকে টানা চার মাস ধরে প্রতি মাসে 200 মিলিয়নেরও বেশি লেনদেন প্রক্রিয়া করে, ন্যাশনাল পেমেন্ট কর্পোরেশন অফ ইন্ডিয়ার মতে, যে ফেডারেল সংস্থা সিস্টেমটি পরিচালনা করে।
Super.money-এর আয়ের প্রায় 80% আসে ব্যক্তিগত ঋণ থেকে, 10% ক্রেডিট কার্ড থেকে এবং বাকি 10% আসে বিল পেমেন্ট এবং রিচার্জের মতো পেমেন্ট পণ্য থেকে। ফিনটেক বলে যে এটি প্রায় 85% ব্যবহারকারীকে ধরে রেখেছে, এর 60-70% লেনদেন 30 বছরের কম বয়সী গ্রাহকদের কাছ থেকে এসেছে।
টেকক্রাঞ্চ ইভেন্ট
সান ফ্রান্সিসকো
,
অক্টোবর 27-29, 2025
সিকারিয়া উল্লেখ করেছেন যে Super.money-এর ব্যবসায়িক মডেল দুটি নগদীকরণ ইঞ্জিনের উপর নির্ভর করে। “প্রথমটি আর্থিক-সেবা ইঞ্জিন – ব্যক্তিগত ঋণ, কার্ড, আমানত এবং অনুরূপ পণ্য – এবং দ্বিতীয়টি হল বাণিজ্য,” তিনি বলেছিলেন। “আমাদের ধারণা হল বাণিজ্যের শীর্ষে একটি ক্লারনা-স্টাইলের ‘পে-ইন-থ্রি’ মডেল আনা, একটি আর্থিক ওভারলে তৈরি করা যা গ্রাহকদের এখনই কিনতে এবং Super.money ইকোসিস্টেমের মধ্যে পরে অর্থ প্রদান করতে দেয়।”
কোটাক মাহিন্দ্রা ব্যাঙ্কের সাথে অংশীদারিত্ব, বাজার মূলধনের দ্বারা ভারতের চতুর্থ বৃহত্তম ঋণদাতা, Super.money-কে একটি বৃহৎ, নিয়ন্ত্রিত ব্যাঙ্কিং পরিকাঠামোতে অ্যাক্সেস দেয়৷ এটি মূলধারার খুচরা ব্যাঙ্কিংয়ে ফিনটেকের পদক্ষেপকে চিহ্নিত করে, তার প্ল্যাটফর্মের মাধ্যমে বিশেষভাবে সুরক্ষিত কার্ড অফার করার জন্য উৎকর্ষ স্মল ফাইন্যান্স ব্যাঙ্কের সাথে একটি পূর্ববর্তী চুক্তি অনুসরণ করে।
কোলাবোরেশনটি প্রথমবার ঋণগ্রহীতাদের জন্য ক্রেডিট অ্যাক্সেস প্রসারিত করার লক্ষ্যে একটি সেভিংস অ্যাকাউন্ট, UPI পেমেন্ট এবং একটি ফিক্সড-ডিপোজিট-ব্যাকড সিকিউরড ক্রেডিট কার্ডের সমন্বয়ে কোম্পানিগুলিকে “3 ইন 1 সুপার অ্যাকাউন্ট” বলে পরিচিত করে।
একটি 3-ইন-1 সুপার অ্যাকাউন্ট খুলতে, ব্যবহারকারীদের কমপক্ষে ₹1,000 (প্রায় $11) একটি স্থায়ী আমানত করতে হবে। অ্যাকাউন্টটি আমানতের উপর সুদ অর্জন করে এবং প্রতিটি লেনদেনে একটি ক্যাশব্যাক অফার করে। এটিতে একটি UPI-অন-ক্রেডিট বৈশিষ্ট্যও রয়েছে — একটি ক্রেডিট লাইন যা আমানতের দ্বারা সমর্থিত হয় যার জন্য কোনও আয় প্রমাণের প্রয়োজন হয় না।
সিকারিয়া টেকক্রাঞ্চকে বলেছেন যে সুরক্ষিত কার্ডগুলিকে অ্যাঙ্কর পণ্য হিসাবে বেছে নেওয়া হয়েছিল কারণ সেগুলি ভারতের শূন্য-ফি ইউপিআই সিস্টেমের মধ্যে ফিট করে এবং এখনও পুরষ্কার এবং ক্যাশব্যাকের অনুমতি দেয় যা প্ল্যাটফর্মটি কখনই সমর্থন করার জন্য ডিজাইন করা হয়নি।
“আমাদের ফোকাস হল এমন ব্যবহারকারীদের নিয়ে আসা যাদের আমাদের পণ্যগুলির সাথে জড়িত হওয়ার প্রবণতা বেশি,” তিনি বলেছিলেন। “ইউপিআই হল মূল ব্যস্ততা এবং অধিগ্রহণের হুক, কিন্তু যারা আর্থিক পরিষেবা বা আমাদের চালু করা অন্যান্য পণ্যগুলিতে জড়িত হতে চান না, আমরা তাদের UPI বা অর্থপ্রদানের দৃষ্টিকোণ থেকে পরিষেবা দিতে চাই না।”
Kotak Mahindra ব্যাঙ্কের সঙ্গে অংশীদারিত্ব Super.money-এর পরেই আসে৷ SoftBank-সমর্থিত Juspay-এর সাথে দলবদ্ধ অনলাইন বণিকদের জন্য একটি এক-ক্লিক চেকআউট অভিজ্ঞতা চালু করতে, প্রাথমিকভাবে সরাসরি-থেকে-ভোক্তা ব্র্যান্ডের উদ্দেশ্যে।
প্রায় 1,000 বণিক ইতিমধ্যে সমাধানটি ব্যবহার করেছেন, এবং Super.money ফ্লিপকার্ট গ্রুপের মধ্যে আরও D2C প্লেয়ার এবং অন্যান্য কোম্পানির সাথে অংশীদারিত্বের মাধ্যমে সেই নেটওয়ার্কটি প্রসারিত করার পরিকল্পনা করেছে, সিকারিয়া বলেছেন।
সিকারিয়া বলেন, সুরক্ষিত কার্ডটি লেনদেনের উপর মার্চেন্ট ডিসকাউন্ট রাজস্ব অর্জন করে এবং এটি ক্যাশব্যাকের অর্থ জোগায়। “অবশ্যই, অংশীদার ব্যাঙ্কের জন্য একটি স্ট্যান্ডার্ড অধিগ্রহণ ফি আছে যা আমরা ব্যাঙ্কের কাছে চার্জ করি, তাই এটি আমাদের জন্য নগদীকরণ হিসাবেও আসে,” তিনি যোগ করেন।
Super.money অন্যান্য ব্যাঙ্কগুলিতে সম্প্রসারণের আগে কোটাকের সাথে অংশীদারিত্বের অধীনে প্রতি মাসে প্রায় 200,000 সুরক্ষিত কার্ড ইস্যু করার পরিকল্পনা করেছে, সিকারিয়া বলেছেন।
এখন পর্যন্ত, Flipkart তার কার্যক্রম শুরু করতে Super.money-এ প্রায় $50 মিলিয়ন বিনিয়োগ করেছে। ব্যবসার মাপকাঠি হিসাবে, ফিনটেক অতিরিক্ত মূলধন সংগ্রহের পরিকল্পনা করেছে – সম্ভবত বহিরাগত বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকেও।
“আমাদের কমপক্ষে কয়েক বছরের জন্য আরও মূলধন দরকার,” সিকারিয়া বলেছিলেন। “খুব শীঘ্রই, আমরা আমাদের মূলধন বাড়ানোর কৌশল প্রণয়ন শুরু করব।”
তিনি পরবর্তী রাউন্ডটি ফ্লিপকার্ট বা বাইরের বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকে আসবে কিনা তা বলতে অস্বীকার করেছেন তবে উল্লেখ করেছেন যে Super.money “অনেক বিনিয়োগকারী” থেকে অন্তর্মুখী সুদ পাচ্ছে।
ইতিমধ্যে, সিকারিয়া বলেছেন যে কোম্পানিটি তার নগদ বার্ন কম রাখছে, তার বর্তমান মাসিক পোড়াকে একটি “নিম্ন একক-অঙ্কের মিলিয়ন সংখ্যা” হিসাবে বর্ণনা না করেই বর্ণনা করে।
তিনি যোগ করেছেন যে Super.money ইচ্ছাকৃতভাবে ভারতের শীর্ষ 10 থেকে 30 মিলিয়ন ব্যবহারকারীদের উপর ফোকাস করছে, বরং Google Pay বা PhonePe-এর মতো গণ-বাজারের পেমেন্ট প্লেয়ারের সাথে প্রতিদ্বন্দ্বিতা করার পরিবর্তে লক্ষ লক্ষ লক্ষ লক্ষ।
“আমরা যা করতে চাই তা হল একটি লাভজনক P&L সহ একটি শক্তিশালী সুরক্ষিত কার্ড ফ্র্যাঞ্চাইজি তৈরি করা – আমাদের, ব্যাঙ্ক এবং আমাদের গ্রাহকদের জন্যও,” সিকারিয়া বলেছেন৷
